复盘：说一个你想不到的资源类方向
今日三大指数高开后窄幅震荡，两市成交额1.18万亿，较上日增加4.47%。
板块上看，磷化工整体强势，新洋丰10cm涨停，云天化、川恒股份、司尔特、清水源、和邦生物、川金诺等跟涨；动力煤普遍以修复行情为主，上海能源、兰花科创、郑州煤电、电投能源、潞安环能、广汇能源、大有能源等涨幅居前；磁性元器件方向，铭普光磁10cm涨停，京泉华涨超8%；盐化工方向，山东海化、华塑股份10cm涨停，远兴能源、镇洋发展、宏达股份、双环科技等集体拉涨；其他，天然气、钢铁、稀土永磁、有色金属、电力、纺织服装等均有表现。机器人、云计算、美容护理、仪器仪表、物联网、国产软件等跌幅居前。
北向资金截止收盘流入13.45亿，沪股通流入8.34亿，深股通流入5.11亿。
今天的行情主要体现是就是资源类，很多人一看，哇塞，资源类今天大涨了，我又要赚钱啦！
殊不知，您的买点很可能是别人的卖点，就像酒店旅游6月30日高潮无溢价，我们看板块就能看出来：
那这样的行情，我们不可能去追的呀，首先前面的板块，你不管它是啥，所处的情绪周期都在整个市场的下降周期当中，也因此会顺势向下去调，而且会有相当一部分个股完成阶段性出货。
不过，话又说回来，资源类个股首先不会这么容易死掉，虽然会受到期货的影响，但从传导效应来讲，我们想追求确定性，需要理清楚重要性层次问题：
那既然又想做资源类，又不想错了就割肉，那就只有赛道了嘞，赛道能容错，赛道的上游就那么些，锂资源、磷资源、盐化工、钛白粉、硅系盐.......茫茫多你选一个龙头去观察，只要不是连续崩杀的，后续还是会随景气度做修复的，如果节奏卡得好，还有机会大肉。
以上方向之前全部复盘过，借助我们题材树可以很有效地把握住市场主线，至少是可以挖到合适的低吸机会的：
尽可能逢低去参与就行了，但节奏上，也不要每次大涨就去追，那样很不好，这种轮动行情，不是追了就短期能赚的，先观察起来，然后找景气度和短期走势背离的趋势性品种试错，设好止损即可。
之所以说它，是因为它也是上游材料，而且最近是有异动的，比起其他的资源类，军工资源类，尤其是高温合金作为绕不开的上游，普遍位置偏低，可能有预期差。
传统钢铁在 300 摄氏度以上会软化，无法适应高温环境。为了追求更高的能量转化效率，热机动力领域需要的工作时候的温度慢慢的升高。高温合金因此孕育而生，在 600摄氏度以上的高温环境中还可以稳定工作，并且技术不断进步。
高温合金按合金的主要元素分为铁基高温合金、镍基。根据中研网，2021 年以产品工艺区分，镍基高温合金产量占比为 80%，铁基高温合金产量占比 14.3%，钴基高温合金产量占比 5.7%。
高温合金是航空发动机的关键材料。根据钢研高纳（300034 CH）招股说明书，高温合金从诞生起就用于航空发动机，是制造航空航天发动机的重要材料。
发动机的性能水平在很大程度上取决于高温合金材料的性能水平。在现代航空发动机中，高温合金材料的用量占发动机总重量的 40%～60%，大多数都用在四大热端部件：燃烧室、导向器、涡轮叶片和涡轮盘，此外，还用于机匣、环件、加力燃烧室和尾喷口等部件。
我们平时不用细到这一步，因为能做核心材料高温合金的公司，行业龙头都能做，但知道的越多，越有利于我们提高对行业的认知。
目前喷气发动机普遍能到1400K 以上，一些战斗机搭载的发动机涡轮前温度能到2000K 左右，对发动机热端材料及冷却系统模块设计提出了巨大挑战。因此，动力领域对工作时候的温度要求的提升将带动相关材料的升级换代。
第一代涡喷发动机的核心材料是变形高温合金，核心材料工作时候的温度 650°C，到第四代的涡扇发动机，核心材料工作时候的温度已达到了 1200°C，采用了单晶高温合金。历代军机的换代一直伴随着发动机核心材料——高温合金的升级。
高温合金的升级需要研发的支持。在航空工业的发展需求牵引下，中国高温合金先后研制出了变形、铸造、等轴晶、定向凝固柱晶和单晶合金体系。上述高温合金的相继问世，不断地推动航空工业向前发展。
中国从 20 世纪 60 年代开始研发 WP-5、WP-6 等发动机起，开始自主研制配套高温合金材料。
最初为仿制苏联的 GH4033、GH4037 等牌号，而后新型航空发动机的开发都拉动
新牌号高温合金材料的预研工作，发展至今，为 WS-15、WS-18、 WS-20 等发动机已研发出第三代单晶高温合金 DD9、DD10 等。也因此在自主可控这一块，国内做高温合金的企业也慢慢变得配得上行业的景气度。
据机构测算，2021-2030年我国军用航发市场年均达1453.9亿元。据前瞻产业研究院发布的研究数据，发动机占军用飞机成本的25%，材料成本占发动机成本的50%，而高温合金占材料成本约35%。据此测算，2021~2030年我国军用航发用高温合金年均市场达254.44亿元。
因此军工资源类，尤其是高温合金，我们波段可以跟踪起来，重点高温合金个股，我们整理如下：
高温合金营收规模A股第一，2021年高温合金营收20.02亿，营收占比100%。国内唯一的全主营高温合金的上市公司，行业用量最大的牌号GH4169高温合金市占率稳居国内第一，航天发动机用高温母合金及精铸件市占率分别达30%和90%，粉末高温合金市占率60%。受益“两机”(航空发动机和燃气轮机）行业发展。国内全面布局变形、铸造、粉末等型号，且从材料到加工成品产业链全布局的稀有的平台型企业。子公司河北德凯自2019年打开国际宇航市场，是目前国内航空航天领域铝合金熔模铸造技术水平最高、钛合金铸造技术国内一流、国内唯一能轻松实现工业化镁合金熔模铸造和生产的企业。
高温合金营收规模A股第二，2021年高温合金营收13.04亿，营收占比17.59%。高温变形合金市占率A股第一（用于航空发动机），在航空航天市场占有率高达80%以上，超高强度钢在航空航天市场占有率高达95%以上。目前公司高温合金年产能5000吨，可实现“三高一特”（高温合金、超高强度钢、高档工模具钢、特种不锈钢）产量7万吨以上。高强钢产品产品大范围的应用于飞机起落架、航空发动机轴、导弹、舰艇壳体等关键部件。
高温合金营收规模A股第三，2021年高温合金营收8.03亿，营收占比39.92%。高温合金应用于核电设备和航空发动机、燃气轮机及其延伸产品线。公司陆续进军核电设备、航空发动机和燃气轮机铸造高温合金叶片等高端装备制造领域，并成功打入罗罗、GE等国际有突出贡献的公司供应链体系。
高温合金2021年营收1.02亿，营收占比3.41%。2021年实现产量（555吨，+67.67%），销量（502吨，+104.07%）收入（1.02亿元，+196.67%），公司重点牌号产品已实现向客户小批量交付，GH4169、GH738等典型高温合金在***10等多个型号发动机及商发长江系列发动机进入批量供货阶段，同时GH4169在国产燃气轮机市场实现批量供货。超导材料产能676吨，A股第一（唯一）。是目前国内唯一的低温超导线材生产企业，是目前全球唯一的铌钛锭棒、超导线材、超导磁体的全流程生产企业。
高温合金2021年营收4.86亿，营收占比69.90%。高温合金+棒材+结构件。多年来专注于高温合金、特种不锈钢等材料制品研发生产，产品主要使用在在包含航空发动机、燃气轮机、核电装备等军用及高端民用领域。多项高温合金领域的核心技术弥补了国内空白，处于行业领先位置。
高温合金2021年营收0.86亿，营收占比13.26%。建立了从母合金、粉末冶金制粉到高温合金构件的完整研发体系的公司，特别是在高温合金材料制备、精密铸造叶片制备技术与工艺方面已形成较为成熟的技术方案，具备了大规模量产的技术基础。下游主要客户包括中国航发商发、中国中车、GE、博马科技、Addqal等国内外行业知名企业。
后市我们在资源类做好高低切，这个方向今年一直以来也是轮动为主，预计中报资源类的个股普遍都不会差，今年是通胀大年，不然美联储也不会匆匆忙忙加息了。
再就是，提一下高温合金，虽然属于军工，如果赛道不行，军工大概率也不行，但好在军工位置低，大家都是上游，都是资源，不妨考虑一波，谁比谁差呢？是吧，重点看行业龙头们个股趋势行情的反馈，就类似宁王对于锂电的示范作用，军工这边沈飞、西飞和航发动力不能走得太弱。